【專家建議】定期定額新興市場基金 提高投資報酬
－－摩根富林明投信協理 姜愛苓
以小謙的情況來看，夫妻2人每月最多只能再「擠」出1萬5,000元的可運用資金，針對「子女教育金」及「退休金」2大理財目標進行投資規畫，分別要在16年、28年後存下320萬元、以及774萬元，目前看似困難，但只要投資配置得宜，落實定期定額投資法，要實現，並不困難，我提供下列2項建議：
建議1》以高風險基金籌教育金
在這2個目標中，「子女教育金320萬元」完成時間較為緊湊，要優先處理。因為他們夫妻還年輕，所以我建議可選擇風險比較高一點的投資標的，來達成目標。例如每月定期定額投資9,000元，選擇過去5年年化報酬率在10%以上的東協單一國家股票型基金、東協區域或拉丁美洲股票型基金，若年化報酬率達12%，16年後總收益可達523萬元。
建議2》股債同時配置分散風險
至於2人退休金的部分，因為他們的準備時間還算長，所以我建議把手上剩下的6,000元現金，拆成2筆。3,000元定期定額投資過去10年年化報酬率在10%以上的單一國家股票型基金，如俄羅斯、東歐、中國，如果年化報酬率有8%，28年後可獲得377萬元的總收益。
剩下的3,000元，可以選擇較穩健的債券型基金，來分散投資風險。像是年化報酬率有5%的高收益債券或新興市場債券型基金，若定期定額投資28年，能得到220萬元的總收益。將這三者加總起來，一共可得到1,120萬元，扣掉給孩子的320萬元教育金，夫妻2人的退休金還有800萬元。
因為準備時間長，所以建議他們使用高收債與新興市場債券型基金來籌備退休生活費。不過要特別注意的是，高收債與新興市場債券型這2類基金的波動較大，若遇到市場系統性風險，可能會出現比較大的跌幅，因此建議當投資人用這2種基金存退休金時，一定要定期檢視投資報酬率，當績效表現符合預期規畫時，建議先落袋為安，把獲利轉為現金，之後再視情況逢低進場加碼。
另外，假設他們2人順利找到兼職工作，收入增加，因為現在的資產配置已符合他們的理財目標，不需要再增加，所以我會建議他們，不如先把增加的收入留在身邊，作為家庭的緊急預備金，而不要急著做投資，等到有增加新的理財目標，或是2人較能掌握投資脈動之後，再把增加的收入拿去投資也不遲。